【大公報訊】滙控去年業績好過市場預期，但大行對滙控前景現分歧。花旗稱，滙控派息指引保守。該行維持滙控「買入」評級及倫敦目標價4.2英鎊（約45.86港元）；瑞銀維持「中性」評級及目標價330便士（約36.03港元）；摩根大通則維持「減持」評級及倫敦上市目標價400便士（約43.68港元），並建議留意估值較低的同業渣打（02888）。
瑞銀表示，滙控更新了有形股本回報率目標為逾10%，中期普通股一級比率目標14%至14.5%，集團計劃逐步將目標派付比率設定在列賬基準每股普通股盈利的40%至55%之間，但短期內不進行股份回購。
瑞銀相信，市場會關注滙控管理層對短期業務收入動力的闡述，關注中期有形股本回報率目標等。
摩根大通發表報告表示，注意到今年將是滙控轉型的一年，將進行重大重組，目前提供股息回報率4厘、預測市盈率9.1倍及有形股本回報率8%，料其上升空間有限。
